קופות הגמל נחסמו - מה עושים עכשיו?

מתחילת 2006 ניתן יהיה למשוך כספים שיופקדו בקופות גמל רק מגיל 60. המשמעות היא שקופת הגמל לא רלוונטית יותר ככלי חיסכון עבור הורים שרוצים להפקיד מדי חודש לטובת חיסכון לילדים. אילו אלטרנטיבות קיימות במקום?

בתחילת שנת 2006 ייכנסו לתוקף תקנות חדשות הנוגעות להשקעות בקופות גמל ומתייחסות לחוסכים בקופות גמל באופן עצמאי, ולא דרך מקום העבודה.  

 

אחד התיקונים המשמעותיים קובע כי החוסך יוכל למשוך  כספים חדשים שיופקדו בקופות הגמל רק כשיגיע לגיל 60, ובתנאי שצבר ותק של 5 שנים כעמית בקופה. זאת, בניגוד למצב שהיה קיים עד כה לפיו ניתן היה למשוך את הכסף כעבור 15 שנה, ללא הגבלת גיל מינימלי. השינוי ישפיע, בין השאר, על כל מי שחשב להפקיד כספים לילדיו - בקופות גמל על שמם - לצורכי לימודים גבוהים, מכונית או כל מטרה אחרת בהגיעם לבגרות. 

 

התקנה החדשה, אגב, תחול רק על הפקדות חדשות ולא תחול רטרואקטיבית על כספים שהופקדו עד סוף שנת 2005. כלומר את אותם כספים ניתן יהיה למשוך בתוך 15 שנה ממועד פתיחת הקופה. 

 

תיקון נוסף הוא שמי שנולד בשנת 1961 ואילך - כלומר בני 45 ומטה - יוכל להפקיד כספים לקופות גמל באופן עצמאי רק בתנאי שיפקיד תחילה סכום מינימלי לקצבה (קרן פנסיה או ביטוח קצבה). זאת, מאחר והמדינה מעוניינת לעודד כל אזרח לחסוך לפנסיה, ובסופו של דבר לחסוך לקופה הציבורית תשלום קצבאות זיקנה מוגדלות. הסכום המינימלי יעמוד בשנת 2006 על 947 שקל בחודש, והוא יילך ויגדל בהדרגה עד שנת 2009. 

 

על רקע התקנות החדשות, קופת הגמל לא תהיה יותר רלוונטית ככלי חיסכון עבור הורים בני 45 ומטה המעוניינים לחסוך לילדיהם, מאחר ואת הכסף ניתן יהיה למשוך רק כשה"ילדים" יגיעו לגיל 60. מהן, אם כן, האלטרנטיבות האפשריות לחיסכון ארוך טווח עבור הילדים?

 

לפתוח קופת גמל על שם מבוגר

 

אפשרות אחת היא לפתוח קופת גמל (בינואר 2006) על שם מבוגר מעל גיל 45 (הורה או סבא למשל) כשהמוטב הוא הילד. בצורה כזו הכסף יהיה נזיל בתום 15 שנה מיום ההפקדה הראשונה ולמי שגילו מעל 55 שנה - בתום 5 שנים בלבד, וכך לא צריך לחכות שהילד יגיע לגיל 60.

 

למי שחוסך כיום בקופת גמל עבור הילדים או עצמו - והוא עדיין לא בן 45, כדאי לבחון להפקיד כספים בקופה עד סוף השנה, על חשבון הפקדות עתידיות. בצורה כזו ניתן 'להשחיל' ברגע האחרון כספים בקופה ולהנות מהטבות המס שהיא מציעה, רגע לפני כניסת התקנות. ההפקדה המקסימלית שניתן לבצע היא בסך של 155 אלף שקל. 

 

תוכניות חיסכון בבנקים

 

האלטרנטיבה הנוספת היא לפנות לתוכניות חיסכון ארוך טווח בבנקים, אשר יצאו במגוון מסלולים חדשים, על רקע התקנות החדשות. 

 

בנק הפועלים השיק את מוצרי "גמול לעתיד". מדובר בתוכניות חיסכון שנבנו - בדומה למתכונת של קופות הגמל - לטווח של 15 שנה עם אפשרות להמשיך לבצע הפקדות 10 שנים נוספות. הסכום המינימלי להפקדה חודשית הוא 100 שקל.

 

המסלולים המוצעים הם מסלול שקלי, שבו הריבית נגזרת מריבית הפריים ומסלול צמוד למדד בריבית משתנה הנגזרת מעוגן אג"ח.

 

בנק לאומי מציע חיסכון צמוד למדד בתשלומים ל-15 שנים. המפקיד יקבל בתום התקופה הצמדה למדד בתוספת ריבית קבועה וצמודה. בתוכנית שתי נקודות יציאה: בתום 5 שנים ובתום 10 שנים ממועד תחילת החסכון. הריבית עומדת על 2.5% לשנה - אם יוצאים לאחר 5 שנים, 2.9% - אם יוצאים לאחר 10 שנים, או 3.1% אם נשארים עד תום התקופה.

 

עוד מציע הבנק 'חיסכון בר מצווה' - צמוד מדד, בתשלומים ל-13 שנים. התוכנית כוללת נקודות יציאה מידי שנה, החל מתום שנתיים. ככל שמתמידים בחיסכון, הריבית המשולמת גבוהה יותר, והיא נעה מ-1% (אם יוצאים לאחר שנתיים) ועד 3% (אם נשארים 13 שנה). 

 

הבנק הבינלאומי השיק סדרה של פיקדונות ארוכי טווח בשלושה מסלולי השקעה: מסלול צמוד מדד, מסלול שקלי ומסלול צמוד דולר. החיסכון בפיקדונות נעשה באמצעות הפקדות חודשיות, כשהמינימום הוא 100 שקל.

  

הפיקדונות הם לתקופה של 15 שנה עם תחנות יציאה בתום חמש שנים ממועד ההפקדה הראשונה וכל שנה לאחר מכן.  

 

לקוחות שיפקידו במסלול צמוד המדד לתקופה של 15 שנה יקבלו ריבית שנתית צמודה של 3.55%-3.75%. במסלול השקלי הריבית השנתית למפקידים ל-15 שנה תנוע סביב פריים פחות 2%-2.2% (כיום 3.3%-3.5%), ואילו במסלול הדולרי תשולם ריבית ליבור פחות 0.7%-0.9% למתמידים עד תם תקופת הפקדון. גובה הריבית בטווח תלוי בסכום ההפקדה.  

 

בנק דיסקונט מציע תוכנית חיסכון ל-18 שנה. תחנות היציאה הן בתום 3 שנים ובתום כל שנה לאחר מכן. ההפקדה החודשית מתחילה מ-50 שקלים. על הפקדה חודשית של עד 999 שקל הריבית עומדת על פריים מינוס 2.5% (כיום 3%) למי שנשאר עד תום התקופה. למי שעוזב בתחנות היציאה הריבית עומדת על פריים מינוס 2.75% (כיום 2.75%). למפקידים יותר מ-1,000 שקל לחודש, הריבית עולה ברבע אחוז.

 

בנק המזרחי מציע תוכנית חיסכון בהפקדה חודשית, לתקופה של עד 12 שנה, עם תחנות יציאה מתום שנתיים, חמש ושמונה שנים. התוכנית צמודה למדד, בתוספת ריבית הולכת ועולה. הריבית ההתחלתית נעה בין 1.5% ל-1.7%. מינימום ההפקדה - 100 שקל לחודש. הבנק ישיק בחודש הבא תוכנית נוספת של הפקדה חודשית, לתקופה של 10-13 שנה, על בסיס הצמדה לריבית הפריים. 

 

אלטרנטיבות מחוץ לבנקים

 

מבין חברות ביטוח, מציעה חברת מנורה מספר אפיקי חיסכון במסגרת סדרת המוצרים הפיננסים שהשיקה Top finance. החיסכון מוצע במספר מסלולי השקעה, בין השאר: מסלול כללי, מסלול השקעה במניות, מסלול השקעה שקלי צמוד מדד (המשקיע מעל 70% מהנכסים באפיקים צמודי מדד), ומסלול השקעה שקלי (מעל 70% מהנכסים מושקעים באפיקים שקליים נושאי ריבית שקלית).

 

גם שאר חברות הביטוח מציעות תוכניות חיסכון לתקופות משתנות, בהפקדות חודשיות או חד פעמיות, בהן כלל ביטוח, מגדל והראל. הראל מציעה מסלולי חיסכון לטווח ארוך במסגרת מוצרי TOP MANAGEMENT שהשיקה. במסגרת זו ניתן לבצע הפקדות חודשיות לטווח ארוך באמצעות הוראות קבע כתחליף לקופת הגמל. מגדל מציעה תוכניות חיסכון ארוך טווח לילדים - מגדלור, ומגדלור לחיים.

 

באקסלנס נשואה גמל מציעים בימים אלה ללקוחות שנוהגים להפקיד כסף בכל חודש לקופת גמל, להפקיד סכום חד פעמי עד סוף השנה שימומן על ידי נטילת הלוואה. בשנים הבאות, במקום להפקיד מדי חודש לקופה, ישמשו התשלומים להחזר ההלוואה. אבי דויטש, מנכ"ל אקסלנס נשואה גמל, מציין כי בצורה כזו ניתן לנצל הטבות מס המוצעות בקופות הגמל ביחס לאפיק של תוכנית חיסכון בבנק, עם פוטנציאל לקבל תשואות טובות יותר ממה שמציעות תוכניות החיסכון בבנקים. עם זאת, יש לציין את הסיכון הגלום בנטילת הלוואה כשמנגד אי אפשר לחזות מראש את התשואה שתתקבל בקופה.