ספטמבר בגמל: צפי לתשואה שלילית של 1.9%

בעקבות הירידות בשוק המניות ובשוק איגרות החוב הקונצרניות, הצפי בקופות הגמל בספטמבר יהיה שלילי ויעמוד על כ-1.9%. התשואה הממוצעת בקופות מתחילת השנה מגיעה ל 6% -

קופות הגמל וקרנות ההשתלמות הגדולות יציגו בחודש ספטמבר תשואה ברוטו משוקללת שלילית של כ-1.9% - כך מעריכים בבית ההשקעות מיטב. תשואה צפויה זו מייצגת גם את התמונה בתעשיית הגמל כולה, כאשר טווח התשואות השליליות של כלל הקופות צפוי לנוע בין 1.5%- ל-3%-.

 

הירידות החזקות בשוק המניות היו הגורם העיקרי שהביא לתשואות השליליות החודש. בשוק המניות בארץ נרשמה החודש מגמה שלילית מאוד, כאשר העליות שנרשמו בימים האחרונים של החודש לא הצליחו לגבור על הירידות החזקות במהלך החודש. מדד ת"א 25 ירד ב-4.8%, מדד ת"א 100 ירד בשיעור של 4.3% ומדד יתר 50 ירד בשיעור של 5.4%. גם בשוקי המניות בעולם נרשמה מגמה שלילית.

 

מתחילת השנה, תעשיית קופות הגמל צפויה להצביע על תשואה משוקללת שלילית של 5.7%, כאשר במהלך השנה מדד ת"א 25 ירד בשיעור של 18.8%, מדד ת"א 100 צנח בשיעור של 20.8%, ומדד יתר 50 צלל בשיעור של 34%. על פי נתוני האוצר, נכון לסוף חודש אוגוסט, סך נכסי קופות הגמל ירד מתחילת השנה בכ-12.5 מיליארד שקל, מ-306 מיליארד שקל בדצמבר 2010 ל-293.5 מיליארד שקל באוגוסט.