גילת מנהלת מו"מ למכירה לפי שווי של 500 מיליון דולר

חברת גילת רשתות לוויין פועלת יחד עם בנק ההשקעות UBS לקבלת הצעות רכש מקרנות הון פרטיות (Private Equity ) ומשקיעים אסטרטגיים, לפי שווי מוערך של למעלה מ-500 מיליון דולר. כך דיווח אמש ה"פיננשל טיימס".

מניית גילת נסחרת כיום בנאסד"ק בשער של 10.3 דולר, כאשר שוווי שוק שלה מסתכם ב-400 מיליון דולר (1.62 מיליארד שקל). לפיכך, מדובר בפרמיה נאה של 25%, אם אכן תימכר החברה.

מהדיווח עולה, כי בגילת מתעניינים שלושה גופים עיקריים: קרן ההון הפרטית גרוס, קרן אפולו והמתחרה של גילת בארה"ב - חברת ויסאט.

קבוצת גרוס האמריקנית מנוהלת בידי היזם אלק גורס ומחזיקה במספר חברות ציוד תקשורת בפרוטפוליו שלה. לאחרונה השלימה הקבוצה סגירה של הקרן השנייה שלה שגייסה 1.3 מיליארד דולר.

משקיעה פוטנציאלית נוספת היא קרן אפולו, בעלת השליטה ביוז (Hughes) וגם אחת מהמשקיעים הגדולים בקרן יורק, המחזיקה בשליטה (20.5%) בגילת. מגעים למיזוג בין גילת ויוז התנהלו כבר ב-2004, אז הייתה אמורה גילת למזג לתוכה את יוז, אולם המגעים לא הגיעו לכלל מימוש.

חטיבת הלוויין של יוז, שבשליטת קרן אפולו ואייל המדיה רופרט מרדוק, היא המתחרה הגדולה ביותר של גילת בשוק האמריקני, והשתיים נחשבות לשני הגורמים המובילים בשוק התקשורת הלוויינית בארה"ב.

לפני כחודשיים הציעה יוז בשנית הצעה לרכישת גלת לפי מחיר של 12 דולר למניה - מהלך שלא צלח. בנוסף, מיזוג בין יוז וגילת ידרוש אישור מרשות ההגבלים העסקיים בארה"ב ולא ברור אם יתקבל אישור כזה.

בעלת העניין בגילת היא קרן יורק האמריקנית המחזיקה ב-20.75% ממניותיה, כך שהיענות להצעת הרכש תהיה כמעט בלתי נמנעת ללא הסכמתם לעסקה. בעל עניין בולט נוסף הוא מאיר שמיר, שבאמצעות חברת האחזקות מבטח שמיר יצא אף הוא בהצעת רכש למניות גילת רשתות לווין.

בחודש מאי השנה הציע שמיר יחד עם משקיע נוסף שזהותו לא פורסמה, הצעה משותפת לפיה ירכשו 100% ממניות גילת בחלקים שווים (50% לכל שותף). הצעת הרכש שיקפה אז לגילת שווי של 390 מיליון דולר. הצעת הרכש נקבעה על פי מחיר של 10 דולר למניה - הצעה ששופרה לאחר מכן ל-11 דולר למניה, אך גם היא נדחתה.

על פי דיווח העיתון, כל הצדדים המוזכרים סירבו לתת תגובה, אולם הצעות הרכש צפויות להתפרסם בסוף השבוע.