בדרך לאקזיט: מיטב דש צפוי להימכר לקרן ההשקעות XIO

בדרך לאקזיט ישראלי ולא בהיי־טק: קרן ההשקעות הזרה XIO נמצאת במגעים מתקדמים לרכישת בית ההשקעות מיטב דש, שבשליטת משפחת סטפק וקרן BRM של אלי ברקת.

ביום חמישי האחרון דיווח מיטב דש לבורסה על המגעים בעקבות פרסום בעיתון "כלכליסט" באותו בוקר. אם המו"מ יבשיל לעסקה צפויים בעלי השליטה לרשום אקזיט מרשים, כשלצידם צפויים ליהנות גם יתר בעלי המניות ומרבית עובדי בית ההשקעות, שמחזיקים באופציות למניותיו.

בתגובה לפרסומים קפצה מניית מיטב דש ביום חמישי ב־7% בבורסה בת"א לשווי של 923 מיליון שקל. השמועות על מכירה של בית ההשקעות ריחפו בשוק ההון כבר מספר שבועות, כשלפי ההערכות מי שהוביל את המכירה הוא ברקת, שרכש את השליטה בבית ההשקעות דש אייפקס בשנת 2009. שלוש שנים וחצי לאחר מכן מיזג ברקת את דש אייפקס עם בית ההשקעות מיטב שבשליטת צבי סטפק ובנו אבנר.

אלי ברקת הוא בעלה של אלונה ברקת, הבעלים של אלופת המדינה בכדורגל הפועל באר־שבע, ואחיו של ראש עיריית ירושלים, ניר ברקת.

בית ההשקעות מיטב דש מנוהל בשנים האחרונות על ידי אילן רביב ולפי ההערכות אחד התנאים לעסקה הוא הישארותו — כמו גם של חברי הנהלה מובילים אחרים — בבית ההשקעות לאחר העברת הבעלות.

קרן XIO היא קרן השקעות פרטית גלובלית שמרכזה בלונדון. ההערכות הן שהקרן מנהלת כ־5 מיליארד דולר בהשקעות ברחבי העולם. היא מעסיקה כ־60 בנקאים ומנהלי השקעות והמשקיעים בה הם בעיקר קרנות פנסיה וגופים מוסדיים גלובליים.

הקרן הוקמה ע"י ארבעה שותפים: המנכ"ל ג'וזף פאצ'יני (בכיר לשעבר בבלקרוק, ג'יי. פי. מורגן וביין קפיטל), קרסטן גייר (בכיר לשעבר בפרמיירה ומקינזי), את'ן לי (בכירה לשעבר באולימפוס קפיטל), ומרפי קיאו (בכיר לשעבר בחברת CICC).

אם העסקה עם מיטב דש תבשיל, תהיה זו ההשקעה הרביעית של הקרן והשנייה בישראל. זאת לאחר שרכשה ביוני 2015 את חברת לומניס תמורת 2 מיליארד שקל.

המגעים לעסקה מגיעים בעיתוי אופטימלי מבחינת בית ההשקעות שזכה לפני מספר שבועות במכרז שקיים משרד האוצר לקרן הפנסיה שתשמש ברירת מחדל לעובדים שלא נבחר עבורם חיסכון פנסיוני, ביחד עם קרן ההשקעות של הלמן אלדובי.

הזכייה במכרז מגלמת פוטנציאל להגדלת פעילותו של בית ההשקעות מיטב דש בתחום הפנסיה, לצד הפעילות הנרחבת שלו בקופות הגמל, קרנות הנאמנות, תעודות הסל וניהול התיקים.